Las tasas de morosidad hipotecaria en Ontario superan los mil millones de dólares

Las tasas de morosidad hipotecaria en Ontario superan los mil millones de dólares

• Nuevos datos de Equifax Canadá indican que los pagos hipotecarios atrasados ​​en Ontario están costando a las personas más que nunca, y un economista advierte que las cifras observadas en la provincia son “notablemente superiores a las observadas” antes de la pandemia

OTTAWA.- En el primer trimestre de 2024, según la oficina de crédito, el saldo total de las hipotecas que alcanzan una morosidad severa, es decir, 90 días o más sin pago, superó los mil millones de dólares por primera vez.

“Es sin duda un indicador de estrés financiero”, dijo Rachel Battaglia, economista del Royal Bank of Canada, a Lindsey Deluce, presentadora del programa Your Morning. “No diría que estamos demasiado obsesionados con este número”.

Aunque las tasas de morosidad hipotecaria a nivel nacional siguen estando “a la par” de lo que eran antes de la pandemia, Ontario es un caso atípico. Sin embargo, según Battaglia, hay razones que explican el aumento.

“El valor total de las hipotecas en Canadá ha aumentado sustancialmente en los últimos años, en parte porque los precios de las viviendas han aumentado dramáticamente”, dijo. “Por lo tanto, el pago de una hipoteca atrasada en promedio será mayor ahora en comparación con hace unos años”.

¿Deberían estos datos servir como señal de alarma?
Battaglia dijo que las cifras que salen de Ontario “no son sorprendentes en absoluto”, ya que el alto costo de la vivienda y los mercados laborales más ajustados contribuyen al deterioro del panorama de morosidad hipotecaria.

“Los hogares de Ontario tienen que desembolsar una parte mucho mayor de su sueldo para cubrir los costos de propiedad”, anotó. “La diferencia salarial (se abre en una pestaña nueva) realmente no lo compensa”.

Hogares en Ontario y B.C. Como resultado de esto, también tienden a tener mayores cargas de deuda, según el economista. Pero también cree que, al menos en Ontario, la provincia viene de un “punto de partida relativamente favorable”.

“En los cinco años anteriores a 2023, la proporción de hipotecas en mora era la mitad que la media nacional”, dijo Battaglia. “Hay espacio para que las tasas de morosidad aumenten un poco antes de que tengamos que hacer sonar cualquier tipo de alarma”.

¿Podría la gente empezar a perder sus hogares?
Sin embargo, se estima que 34.000 hogares en Ontario no realizaron el pago de la hipoteca en el primer trimestre de 2024, un aumento del 23 por ciento con respecto al primer trimestre del año pasado.

¿Significa eso que está surgiendo un escenario en el que la gente podría empezar a perder sus hogares?

Battaglia no lo cree así, porque muchas personas han comenzado a cambiar “sus patrones de consumo”, lo que les permite absorber tasas de interés más altas.

“Esto se ha evidenciado en un gasto más lento”, explicó. “No se prevé que los mercados laborales se debiliten mucho más en este ciclo”.

La tasa de desempleo es importante, explica Battaglia, porque está estrechamente relacionada con la morosidad hipotecaria. Ella predice que mientras las tasas de desempleo sigan siendo “bastante normales”, el cambio en el consumo seguirá alejándose de los bienes y servicios y hacia los pagos de intereses.

“Mientras la gente conserve sus puestos de trabajo… creemos que, en general, podrán arreglárselas”.

Sí advirtió sobre un calificativo clave: “Por supuesto, eso supone que el Banco de Canadá no cambiará de rumbo en el corto plazo”.